新基金发行高潮频出,基金规模也屡创新高。
按照基金业协会公布的最新数据,截至7月末,我国公募基金规模为17.69万亿元。这是公募基金规模在今年4月末达到历史最高点17.78万亿元,5月末、6月末略有回调之后,7月又一次出现上涨。
这也是今年4月末之后的历史第二高峰。
值得一提的是,从数据来看,投资者对新基金热情高企,爆款基金频出,而从次新基金的业绩表现来看,仍存在不小的差异。
21世纪经济报道记者梳理发现,按照截至8月27日成立一年内的次新基金(剔除成立不足三个月新基金)今年以来的业绩表现来看,主动权益类基金(包括普通股票型基金、偏股混合型基金、灵活配置型基金、平衡混合型基金)的最大业绩差距超过80%,其中有明星基金公司产品业绩平平;也有基金经理搭上热门概念,但基金业绩依然表现一般。
首尾差距超80%
21世纪经济报道记者梳理数据发现,这部分次新基金成立以来截至8月26日的回报平均值为28.1%,仅有6只(分份额统计,下同)基金今年以来截至8月26日的回报仍为负,其余99%的基金今年以来均为正收益。
如果简单按照平均回报计算,今年以来回报跑输均值的基金共有213只,占比超过50%。
具体来说,今年以来回报仍为负的主动权益基金分别是金信民长A/C、嘉合同顺智选A/C以及嘉合永泰优选三个月A/C,3只基金均成立于今年5月份,截至8月26日的收益分别为-5.33/-5.46%,-0.9%/-1.11%,-0.65%/-0.7%。
相较来说,今年以来收益最高的次新基金则是中银创新医疗、银河新动能以及国泰鑫睿,3只基金均于2019年11月成立,今年以来的回报分别为76.55%、72.75%以及68.27%。
与收益排名前列的几只基金相比,金信民长的收益落差超过80%,嘉合同顺智选、以及嘉合永泰优选三个月的收益落差也超过70%,即使相较同为今年5月份成立的其他主动权益产品,3只基金的表现亦差距巨大。
Wind数据显示,今年5月份新成立的50只主动权益基金截至8月26日的平均收益为13.39%。其中富国融享18个月以及融通逆向策略C的收益最高,分别为32.25%和30.14%。
除了金信民长以及嘉合永泰优选之外,还有招商盛鑫优选3个月、兴全沪港深两年持有、华商龙头优势、金信核心竞争力、广发价值领先、九泰科鑫策略精选、交银启明等18只基金跑输均值。
资料显示,金信民长是一只灵活配置型基金,基金经理为周谧。周谧目前在管基金共有5只,其中包括金信民长在内还有金信核心竞争力也在今年5月份成立,该基金今年以来回报为6.57%,亦跑输同期产品均值。
整体来看,收益跑输同类产品均值亦不乏头部明星基金公司产品。
譬如兴全沪港深两年持有,该基金于今年5月22日成立,今年以来回报为5.95%,收益排在倒数。兴全沪港深两年持有的基金经理为林翠萍,林翠萍此前曾在中海基金任职,据兴全基金方面介绍,这只基金是林翠萍去年加入兴全基金之后,公司为其量身打造的首只产品。
除了业绩表现不如人意,从彼时发行情况来看,兴全基金的“爆款制造机”效应在兴全沪港深两年持有的身上亦未能得到体现。
该基金在发行时遇冷,最终发行份额为28.7亿份,未达到50亿元的发行规模上限,也低于市场预期。
基金经理“败走”热门概念
除了明星公司遭遇“滑铁卢”,21世纪经济报道记者梳理发现,仍有不少基金经理虽然搭上热点概念,但业绩依旧表现平平的现象。
从目前数据来看,今年以来回报最高的次新基金是一只医药主题的基金中银创新医疗,该基金今年以来回报为76.55%。
事实上,受益于医药股大行情,医药基金整体上在今年以来的业绩表现均排在全市场前列。
按照截至7月末的数据来看,全市场收益排名前20的基金中有17只基金均为医药主题产品,占比达到85%。
而相比来说,还有富国医药成长30、永赢医药健康、华安医疗创新等几只医药主题的次新基金收益未能跑赢次新基金收益均值,似乎缺席了此次医药股行情盛宴。
数据显示,富国医药成长30成立于今年4月9日,成立近五个月,该基金截至8月26日收益为13.07%;永赢医药健康成立于今年5月20日,三个月来收益达到18.1%;华安医疗创新亦成立于今年4月,截至8月26日收益达到24.24%。
如果说中银创新医疗成立时间较早,但相比同样成立于今年的几只医药主题基金,二者业绩差异依然不小。
数据显示,成立于今年3月的广发医疗保健,截至8月26日成立5个多月以来的收益达到66.36%;成立于今年4月的融通医疗保健行业,该基金成立以来截至8月26日的收益也达到了49.35%。
富国医药成长30现任基金经理为孙笑悦,孙笑悦目前共管理3只基金,除了富国医药成长30外,另外两只亦均为医药主题基金。孙笑悦最早于今年4月9日担任富国医药成长30的基金经理,投资经理年限尚不足一年。
值得一提的是,富国医药成长30募集之初则以前任基金经理于洋作为“招牌”,但该基金成立尚不足两个月之时,于洋已经离职。于洋曾是富国基金业绩优秀的明星基金经理,在其离职后,孙笑悦接管了于洋曾管理的3只医药主题基金。
今年二季报数据显示,富国医药成长30在成立后即遭遇了较大的份额赎回。
该基金新成立时总份额为16.35亿份,二季度末该基金份额已降至13.12亿份,份额缩水超过3亿份。
从持仓情况来看,二季度末富国医药成长30前十大重仓股包括迈瑞医疗、智飞生物、心脉医疗、华海药业、凯利泰、迈克生物、爱尔眼科等等。二季报显示,该基金报告期基金份额净值增长率为11.07%,而同期业绩比较基准为18.63%。
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